Quando e come iniziare a investire per la pensione?

Dicono che il miglior alleato degli investimenti sia il tempo. E non c’è dubbio che l’interesse composto svolga un ruolo fondamentale nel potenziare i rendimenti dei nostri risparmi quando ci prepariamo per la pensione. 

Negli ultimi anni, quello che viene chiamato il salvadanaio della pensione è stato spremuto al massimo. I continui prelievi di capitale e i minori contributi lasciano prospettive molto pessimistiche per i futuri pensionati. Prima, era necessario integrare la pensione con un reddito extra se volevamo godere dello stesso tenore di vita che avevamo prima di andare in pensione. Ora è praticamente vitale.  

Non esistono formule o prodotti magici. Gli esperti sono d’accordo: il momento migliore per prepararsi alla pensione è “il prima possibile.” Il tempo e una buona pianificazione sono l’unico modo per garantire la nostra pensione. Ma da dove dovremmo iniziare? Qual è il prodotto più adatto e quanto dovrei versare? Tutto dipenderà, e molto, dalle vostre aspettative e dal vostro profilo di investitore. Se siete preoccupati per la vostra pensione e volete iniziare a prepararvi, è meglio elaborare un piano e trovare un prodotto adatto alle vostre circostanze.  

Quando iniziare a risparmiare per la pensione 

Il momento esatto per pianificare i risparmi per la pensione è il prima possibile; sarebbe meglio iniziare quando otteniamo il nostro primo impiego. Ci sono due ragioni per questo: più siamo giovani, più rischio possiamo e dovremmo assumere, poiché abbiamo molti anni per recuperare da eventuali ribassi a breve termine.  

Il lungo termine ci darà rendimenti più elevati e, inoltre, eviterà che il nostro sforzo di risparmio annuale sia troppo oneroso. Questo perché, restando investiti per un periodo più lungo, moltiplichiamo l’effetto dell’interesse composto. Ciò significa che il nostro personale salvadanaio crescerà di anno in anno e gli interessi verranno applicati a una somma sempre più grande. Quindi aumenteranno anche i rendimenti dei nostri risparmi.  

Per esempio, se decidiamo di iniziare a investire per il futuro all’età di 25 anni e versiamo contributi mensili di 50 euro. Finiremmo con un patrimonio di circa 150.000 euro quando arriverà il momento di andare in pensione. Ciò significa che contribuiremmo alla pensione con 600 euro l’anno, una cifra sostenibile. Supponiamo di voler ottenere un patrimonio simile ma di decidere di iniziare a risparmiare a 40 anni. A quel punto dovremmo versare contributi mensili di 150 euro, il che comporterebbe una spesa annuale di 1.800 euro. 

Tutto questo, supponendo di avere un prodotto di risparmio con un rendimento annuo del 6,06% (la media dei 20 migliori piani pensionistici con un livello di rischio moderato negli ultimi 10 anni). E supponendo che in entrambe le situazioni l’inflazione fosse del 2% e che la capacità di risparmio aumentasse ogni anno nella stessa proporzione.   

In totale, il risparmio effettivo che la persona del primo esempio dovrebbe accumulare sarebbe di circa 40.000 euro. Tuttavia, perché la seconda persona raggiunga lo stesso tenore di vita della prima, dovrebbe versare in totale 63.000 euro. Tutto ciò perché l’interesse composto è stato applicato anno dopo anno sull’importo accumulato, favorendo l’investitore più giovane.  

Quanto risparmiare per la pensione 

I consulenti finanziari raccomandano di iniziare risparmiando almeno il 10% per la pensione, importo che può essere aumentato progressivamente fino a un terzo o persino alla metà dei nostri risparmi totali. Tuttavia, queste percentuali dovranno essere adeguate in base alla nostra età. Si prevede che, col passare del tempo, il nostro tenore di vita migliori; pertanto, dovremo contribuire di più per mantenerlo. Dipenderà da come evolve la nostra situazione finanziaria nel corso degli anni e, soprattutto, dalle nostre aspettative per il futuro.  

Quali strumenti di investimento sono adatti in preparazione alla pensione? 

Molti pensano che l’unica opzione per la pensione offerta dal mercato sia un piano pensionistico. Tuttavia, negli ultimi anni si è assistito a una proliferazione di alternative diverse che possono essere molto più interessanti per altri profili di investitore.  

Il fatto è che la redditività in costante diminuzione offerta dai piani e l’elevato numero di imposte da pagare al riscatto li rendono un’opzione interessante per chi ha un patrimonio molto elevato e che, quindi, può beneficiare della deduzione fiscale sugli importi versati. Per tutti gli altri, esistono altre alternative. Alcune delle più popolari sul mercato attuale sono: 

• Piano di assicurazione pensionistica: Questo prodotto è molto simile ai piani pensionistici. La principale differenza, però, è che si tratta di un’assicurazione di risparmio che garantisce che, al momento della pensione, avremo almeno la stessa somma di denaro che abbiamo investito. 

• Fondi di investimento: Investono in un portafoglio diversificato di attività. In generale hanno rendimenti più elevati e possono essere riscattati senza attendere la pensione, ma con le imposte corrispondenti. I fondi indicizzati sono un ottimo modo per investire nel lungo termine. Puoi vedere qui una selezione. 

• Piano individuale di risparmio sistematico: Questa polizza di assicurazione sulla vita investe in fondi con un tasso di interesse garantito. Come i fondi, può anche essere riscattata in qualsiasi momento ed è tassata solo sulle plusvalenze. Tuttavia, la fiscalità si riduce notevolmente se viene riscattata come rendita dopo cinque anni.  

• Polizza unit linked: Questo prodotto è molto simile al SIPP, ma in questo caso i premi versati vengono destinati ai fondi e all’acquisto di una polizza di assicurazione sulla vita, che garantisce copertura in caso di decesso ma non garantisce un rendimento, per quanto minimo.